BFA autoriza a Bankia para buscar otros 4.000 millones en bonos convertibles

Banco Financiero y de Ahorros (BFA), el accionista único de Bankia, ha autorizado al consejo de administración de esta última entidad a que emita obligaciones o bonos convertibles en acciones de nueva emisión de Bankia o canjeables en acciones en circulación del banco por un importe máximo de 4.000 millones de euros, según consta en el folleto de salida a Bolsa. Esta operación es independiente de los 4.000 millones que pretende captar Bankia con su salida a Bolsa.

Fuentes cercanas a la entidad señalan que no se trata de un plan B por si la salida a Bolsa no va bien, sino de de una autorización genérica que concede a Bankia y a BFA cierto margen de maniobra para mejorar su solvencia en caso de necesidad.

La emisión de los valores "podrá efectuarse en una o en varias veces, en cualquier momento, dentro del plazo máximo de cinco años a contar desde la fecha de adopción del acuerdo" y también puede instrumentarse mediante warrants (una especie de opciones de compra de nuevas acciones). La autorización se aprobó el pasado 16 de junio. Otras entidades financieras tienen programas similares.

En todo caso, con motivo de la salida a Bolsa Bankia se compromete a no emitir, ofrecer o vender acciones de Bankia, o valores convertibles o canjeables en acciones de Bankia, warrants o similares hasta que no pasen 270 días (unos nueve meses) de la admisión a cotización en Bolsa.

La excepción es que sí se permitirá emitir acciones u opciones para adquirir acciones al objeto de dar cumplimiento a un plan de incentivos a sus directivos o empleados limitado al 2% del capital social de Bankia siempre que dichos directivos y/o empleados asuman el compromiso de no vender durante el tiempo restante hasta los 270 días. Un 2% del capital de Bankia está valorado en unos 160 millones de euros, según la banda de precios de la colocación de la entidad en Bolsa.